最近很多朋友反映，去银行存钱被推荐买理财产品，看了才发现其实是保险，一看正是这两年的“热门选手”——增额终身寿险。银行为什么力推增额终身寿险呢？银行卖的增额终身寿险值得买吗？

(资料图片仅供参考)

今天Joker就银行销售增额终身寿险的情况做一下梳理。

银行为什么卖增额终身寿险？

这两年储蓄类保险火热，特别是以往名不见经传的增额终身寿险今年更是卖得大红大紫，银行也不例外，无非以下几个原因：

1.资管新规下，银行理财产品不再保本，保险是适合的产品替代。不断延期的资管新规在今年正式实施，受新规影响，以往承诺保本的理财产没有了，没有收益承诺，本金还有亏损的可能。对于低风险偏好的储户来说，安全稳定无风险的储蓄类保险，例如增额终身寿险恰好是适合的选择。

2.利率逐年下滑，增额终身寿险锁定终身利率的优势显著。这两年银行存款利率逐年下调，特别今年多家银行多次调整，不论是普通定期存款利率或者大额存单利率，最低已调整至2.5%。而目前的增额终身寿险是按照预定利率3.5%设计，并且能终身锁定利率。

3.存款只能解决短期理财需求，增额终身寿险填补长期规划。我们在购买大额存单或者往年的理财产品的时候，周期最长一般不超过5年，短期存款的问题在于到期后我们还是需要寻找新的产品替代。而保险的好处正是在于长期锁定利率，大多数保障期是终身的，购买省心省力。

银行卖的增额终身寿险好不好？

在银行购买增额终身寿险的时候，会收到理财经理提供的这样一份“收益表”，一起来看看：

2张表格最右边的数据显示从第6或8年开始，“年增长率”从3.6%或4.10%逐年增长，30年左右就可以达到8%以上，真实情况确实如此吗？

我们来仔细看一下这些数值是怎么算出来的，以图一为例：

第6年的现金价值比第5年增加了17933（532065-514073=17933）

多增长的现金价值占累计保费的3.6%（17933/500000=3.58%）

以此类推，所谓年增长率算法和保单的复利或者单利没有任何关系。

作为一笔投资，无论算单利还是复利都要从第一年初开始算，而以上算法直接忽略了几年的时间，计算方法是有问题的，并不能体现这笔资金的真正利益。

我们知道的是，目前监管要求增额终身寿险的预定利率不超过3.5%，简单理解就是现在所有的在售产品长期复利不会超过3.5%上限。

那这些产品的真实利益如何？

我们以30岁男性，趸交100万为例，来看一下在售的利益第一梯队的产品和银行常见的2款产品对比情况，在这里我们以工银安盛鑫如意玖号和和谐健康倍护金生为参考：

从表中的数据可以看出：

工银安盛鑫如意玖号和谐健康倍护金生的内部收益率irr都没有超过3.5%，正如前文所说，所有产品都是在预定利率以内，更不可能出现4%以上的利率情况；

长期现金价值情况来看，市场上还有更好的选择。

总结

在银行购买增额终身寿险需要注意的是：

选择在银行买增额终身寿险，很多朋友是因为对银行天然带有信任感，且购买方便。但每个银行网点最多销售三家保险公司的产品，可以接触的产品有限；

其次银行购买增额终身寿险时，常常收到一份“错误”的利益演示表，不仔细辨认的话，容易被误导，等买到手时才发现真实利益并没有那么想象的那么好；

另外，很多人在银行买理财产品，到手后才发现是一份增额终身寿险，买的不明不白，保险和其他理财产品不同，如果没有弄清楚买了一份回本时间很慢的产品，前期想用钱时有本金损失的可能；

当然了解清楚后，增额终身寿险还是值得购买的，特别是对于低风险偏好的朋友们，以往喜欢购买银行定期存款或者理财产品的，增额终身寿险是目前不错的替代选择，银行推荐产品归根到底还是保险，放在保险市场来看，有更多更好的选择：

对保险公司背景有考虑的朋友，和工银安盛类似的，还有瑞泰人寿瑞享福盈、复星保德信星盈家等不错产品选择；

更在意长期现金价值的，可以考虑利益一梯队的信泰人寿如意尊系列、恒大人寿万年禧、弘康人寿金玉满堂（鸿运增利）等产品。